Ribbon Finance是一种新协议,可帮助用户访问DeFi的加密结构化产品。它将期权、期货和固定收益相结合,以改善投资组合的风险回报状况。
在这里,您可以找到产品说明和到不同沟通渠道的传出链接,如果您想提供帮助的话。
核心产品
西塔拱顶
Theta Vault是ETH和WBTC的一种以收益率为中心的策略。金库通过实施每周自动期权销售策略来赚取存款收益。金库将赚取的收益重新投资到策略中,随着时间的推移,有效地增加了存款人的收益。
Theta保险库采用两种期权策略来产生收益:
有保障的调用–保险库从有保障的调用中冲出资金。
卖出期权–金库从货币卖出期权中冲销。
西塔穹顶酒店
目前,持有在Theta保险库中的基金除了书写期权外,不会产生任何收益。每周五,金库都会将100%的USDC余额转换为yvUSDC,将USDC存入渴望USDC yVault。这有助于储户在期权策略的基础上获得渴望产生的收益。
什么是西塔拱顶?
Theta保险库使用保险库术语,因为它源于将您的资产存入保险库并从中获得收益、设置和遗忘的想法。
用户只需将其资产存入智能合约,即可自动开始运行特定的期权策略。通过将所有保险库储户的天然气成本社会化,这缓解了大部分天然气问题。vault不会每周为每个用户执行3-4个事务,而是一次为数千个用户每周执行3-4个事务。这使得使用这些Theta保险库的用户体验非常简单且相对便宜——存款、等待收益和取款。
什么是覆盖呼叫策略?
备兑看涨期权策略是一种独特的期权策略,您可以通过出售资产的潜在上行收益来赚取收益。例如,如果你愿意在年底前放弃ETH超过2.5万美元的潜在收益,你可以通过出售2.5万美元的看涨期权获得2%的收益。这是通过提供ETH化合物获得的收益的10倍以上。
在ETH涨到3万美元的不太可能的情况下,你可能会放弃5万美元,但以美元计算,你仍然大幅上涨——这对你来说是一个双赢的情况,因为你只会在ETH完全出轨时才冒险锻炼。
罢工选择和期满
为了进一步降低期权行使的风险,我们可以出售提前到期的看涨期权,因为很难预测ETH在更长时间内的表现。我们的初始保险库将每周出售看涨期权,这意味着我们可以每周调整对ETH价格的预期。这还有一个很好的副作用,那就是让我们更频繁地增加保费。
其次,我们需要选择与当前现货价格相差甚远的履约价格,以降低行权风险。我们目前的罢工选择和回溯测试方法表明,从2020年1月到今天,我们只有不到5%的时间得到锻炼,甚至在ETH从80美元到2000美元的整个过程中也是如此。我们将发布一篇关于罢工选择方法的后续博客文章。
技术架构
西塔拱顶目前的设计依赖于奥皮恩·奥托肯(Opyn oTokens)。oTokens是期权合同的ERC20代币表示,其中每个代币都有一个执行价格和到期日。拥有oTokens在功能上等同于拥有期权合同。这使oToken持有人有权在履约价格受到影响时赎回部分标的资产。
为了运行选项写入策略,Vault需要能够造币和做空oTokens。金库使用用户的存款将抵押品锁定在Opyn+mint oTokens中,然后以溢价出售。金库的抵押品将被锁定,直到奥托肯到期。该抵押品用于在期权到期时偿还oToken持有人。
为了促进Theta保险库的每周运营,有一个特权角色称为经理。经理负责:
选择oToken到mint的参数,即执行价格和到期日。
代表Theta Vault签署oToken销售OTC
Theta保险库期权出售
Theta Vault铸币厂奥托肯a)管理人根据履约价格和到期日参数选择一个奥托肯铸币厂。b) 金库使用存入的资金将抵押品锁定在Opyn协议c)金库造币厂的奥托肯中,并持有这些奥托肯
发起oToken交易a)经理和做市商决定出售oTokens的价格(链外)b)经理代表Theta Vault签署Airswap订单,将oTokens交换给WETH b)经理将签署的订单发送给做市商(链外)
完成oToken交易a)做市商柜台签署订单并在区块链上发布交易b)掉期完成后,Vault在WETH收到溢价,而做市商收到oTokens
这一过程的最终结果是,金库应该收到保费,以换取写奥托肯。这将意味着保险库的余额将随着时间的推移而扩大,因为保费将被收取和复合。
参与公开拍卖
公开拍卖是在Gnosis拍卖平台上进行的批量拍卖,用于出售由Theta Vault铸造的期权。
批量拍卖意味着只有一个结算价格。
使用拍卖可以在链上发现价格,以确保期权销售过程是分散的。
最大供应量:100000000 RBN代币
循环供应:46799623.03 RBN
如何以及在何处购买RBN代币?
RBN已在多家加密交易所上市,与其他主要加密货币不同,它不能用法定货币直接购买。但是,您仍然可以通过首先从任何大型交易所购买比特币、ETH、USDT、BNB,然后转移到提供交易该硬币的交易所来轻松购买该硬币。在本指南文章中,我们将详细介绍购买RBN代币的步骤。
您必须首先购买一种主要的加密货币,通常是比特币(BTC)、以太坊(ETH)、Tether(USDT)、Binance(BNB)…
我们将在这里使用Binance交易所,因为它是接受法定存款的最大加密交易所之一。
Binance是一种流行的加密货币交易所,最初在中国成立,但后来总部迁到了中国